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米奥兰特:国金证券股份有限公司关于公司首次公开发行股票并在创业板上市之发行保荐书

致富上海信息资讯网 时间:2019年09月23日 06:04

  米奥兰特:国金证券股份有限公司关于公司首次公开发行股票并在创业板上市之发行保荐书

  国金证券股份有限公司 关于 浙江米奥兰特商务会展股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市 之 发行保荐书 保荐人(主承销商) (成都市青羊区东城根上街 95 号) 二零一九年九月 声 明 本保荐机构及保荐代表人根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《首次公开发行股票并在创业板上市管理办法》、《证券发行上市保荐业务管理办法》等有关法律、行政法规和中国证券监督管理委员会的规定,诚实守信,勤勉尽责,严格按照依法制订的业务规则、行业执业规范和道德准则出具本发行保荐书,并保证所出具文件的真实性、准确性和完整性。 目 录 声 明......2 目 录......3 释 义......4 第一节 本次证券发行基本情况...... 5 一、保荐机构项目人员情况...... 5 二、发行人基本情况......5 三、保荐机构与发行人之间的关联关系......6 四、保荐机构内部审核程序和内核意见......6 第二节 保荐机构承诺事项...... 8 第三节 对本次证券发行的推荐意见......9 一、本保荐机构对本次证券发行上市的保荐结论...... 9 二、本次证券发行的决策程序符合《公司法》及中国证监会的相关规定......9 三、本次证券发行符合《证券法》规定的发行条件...... 9 四、本次证券发行符合《创业板首发办法》的有关规定...... 11 五、保荐机构及发行人有偿聘请第三方情况...... 14 六、发行人存在的主要问题和风险......16 七、发行人的发展前景...... 19 八、保荐机构根据《关于首次公开发行股票并上市公司招股说明书财务报告审计 截止日后主要财务信息及经营状况信息披露指引》(证监会公告[2013]45 号)对 发行人财务报告审计截止日后主要经营状况的核查情况及结论...... 19 九、保荐机构根据《发行监管问答—关于与发行监管工作相关的私募投资基金备 案问题的解答》要求进行的核查情况......20 释 义 本发行保荐书中,除非文义另有所指,下列简称和术语具有如下含义: 发行人、米奥会展 指 浙江米奥兰特商务会展股份有限公司 国金证券、本保荐机构 指 国金证券股份有限公司 保荐公司 指 国金证券股份有限公司上海证券承销保荐分公司 发行人会计师、会计师 指 天健会计师事务所(特殊普通合伙) 发行人律师、律师 指 上海市锦天城律师事务所 《法律意见书》 指 《上海市锦天城律师事务所关于浙江米奥兰特商务会展股份 有限公司首次公开发行股票并在创业板上市之法律意见书》 《上海市锦天城律师事务所关于浙江米奥兰特商务会展股份 《律师工作报告》 指 有限公司首次公开发行股票并在创业板上市之律师工作报 告》 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》 《创业板首发办法》 指 《首次公开发行股票并在创业板上市管理办法》 《保荐管理办法》 指 《证券发行上市保荐业务管理办法》 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 本次发行 指 本次向社会公众公开发行人民币普通股的行为 募投项目 指 募集资金投资项目 报告期、最近三年及一期 指 2016 年度、2017 年度、2018 年度、2019 年 1-6 月 报告期各期末 指 2016 年 12 月 31 日、2017 年 12 月 31 日、2018 年 12 月 31 日、2019 年 6 月 30 日 元 指 人民币元 注:本发行保荐书中所列出的数据可能因四舍五入原因而与根据发行保荐书中所列示的相关单项数据直接计算在尾数上略有差异。 第一节 本次证券发行基本情况 一、保荐机构项目人员情况 (一)保荐机构名称 国金证券股份有限公司 (二)本保荐机构指定保荐代表人情况 姓 名 保荐业务执业情况 从事投资银行工作 20 年,先后主持岳阳纸业 IPO、株冶集团 IPO、威尔科 技 IPO、时代新材 IPO、亚厦股份 IPO、创力集团 IPO、电魂网络 IPO、株 江 岚 冶集团整体上市及非公开发行、风帆股份非公开发行、山河智能增发、软 控股份非公开发行、天舟文化重大资产重组等多个项目,目前担任创力集 团、软控股份的持续督导保荐代表人。 从事投资银行工作 12 年,先后主持了中国天楹非公开发行、中国天楹借壳 金 炜 上市、宝鹰股份借壳上市并参与上海创力 IPO 等多个项目,目前未有担任 项目持续督导保荐代表人。 (三)本次证券发行项目协办人及其项目组成员 1、项目协办人 钟科:从事证券行业工作10年,先后参与了广田股份公司债、莱美药业重大资产重组、博世科IPO等项目及其他多个上市公司再融资、拟上市公司的改制辅导工作。 2、其他项目组成员 宋滨、张培 二、发行人基本情况 公司名称: 浙江米奥兰特商务会展股份有限公司 英文名称: Zhejiang Meorient Commerce&Exhibition Inc. 公司住所: 杭州市经济技术开发区白杨街道 6 号大街 452 号 联系地址: 上海市恒丰路 218 号现代交通商务大厦 21 楼 电话: 传真: 联系人: 姚宗宪 电子信箱: 许可经营项目:无;一般经营项目:服务:承办会展, 展览展示设计,国内广告设计、制作、代理,室内装饰 设计,企业形象策划,企业营销策划,经济信息咨询(除 商品中介),礼仪服务,婚庆服务,摄影,工艺礼品设计, 经营范围: 服装设计,货物进出口(法律、行政法规禁止的项目除 外,法律、行政法规限制的项目取得许可证后方可经营); 成年人的非证书劳动职业技能培训(涉及前置审批项目 除外);批复、零售:工艺美术品服装;其他无需报经审 批的一切合法项目。 本次证券发行类型: 首次公开发行人民币普通股(A 股) 三、保荐机构与发行人之间的关联关系 1、本保荐机构作为发行人在全国中小企业股份转让系统推荐挂牌之主办券商,持有发行人24.65万股,占发行人股本比例为0.33%。除上述情况外,本保荐机构或本保荐机构控股股东、实际控制人、重要关联方不存在持有发行人或其实际控制人1、重要关联方股份的情况。 2、发行人或其实际控制人、重要关联方不存在持有本保荐机构或本保荐机构控股股东、实际控制人、重要关联方股份的情况。 3、本保荐机构的保荐代表人及其配偶,本保荐机构的董事、监事、高级管理人员均不存在拥有发行人权益、在发行人任职等情形。 4、本保荐机构的控股股东、实际控制人、重要关联方与发行人实际控制人、重要关联方不存在相互提供担保或者融资等情形。 5、上述情况,对本保荐机构及保荐代表人公正履行保荐职责不会产生影响。 四、保荐机构内部审核程序和内核意见 (一)内部审核程序 浙江米奥兰特商务会展股份有限公司(下称“米奥会展”或“发行人”)项目组在制作完成申报材料后提出内核申请,本保荐机构对项目申报材料进行了内核, 1 公司股权分散,无持股 50%以上的股东,未有单一股东通过实际支配公司股份表决权能够决定公司董事会 半数以上成员选任,未有单一股东依其可实际支配的公司股份表决权足以对公司股东大会的决议产生重大影响,因此,公司无控股股东。 具体如下: 1、现场检查及预审 质量控制部派出陈蓉、程谦、肖进明进驻项目现场,对发行人的业务模式、经营管理流程、项目组工作情况等进行了现场考察,对项目组提交的申报材料中涉及的重律、财务问题,各种文件的一致性、准确性、完备性和其他重要问题进行了重点核查,并就项目中存在的问题与发行人相关负责人及项目组进行了探讨。现场考察完毕后,由质量控制部将材料核查和现场考察中发现的问题进行整理,出具了《预审意见》。项目组收到《预审意见》后,根据《预审意见》对相关文件材料进行了修改。 2、内核会议准备 质量控制部与项目组协商确定召开内核会议时间。质量控制部准备各项内核会议文件,安排会议召开并通知内核小组成员和项目组。 内核小组成员收到项目申报材料后进行了认真地审查与复核,核查重点为申报材料中涉及的重律问题、财务问题和其他相关重要问题,以及申报文件的一致性、准确性、完整性等。 3、问核后召开内核会议 2017年9月1日,本保荐机构对米奥会展重要事项的尽职调查情况逐项对保荐代表人及项目组成员进行了问核。 米奥会展首次公开发行股票并在创业板上市项目内核会议于2017年9月1日召开。经过内核小组成员充分讨论和投票表决,内核会议审核通过了米奥会展首次公开发行股票并在创业板上市项目。 (二)内核意见 内核小组经充分讨论,认为:本保荐机构已对米奥会展进行了必要的尽职调查,申报文件已达到有关法律法规的要求,信息披露真实、准确、完整,不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,同时认为发行人具备首次公开发行股票并在创业板上市的条件,发行人拟通过首次公开发行股票募集资金投资的项目符合国家产业政策,符合发行人调整产业结构、深化主业的发展战略,有利于促进发行人持续健康发展。 第二节 保荐机构承诺事项 本保荐机构通过尽职调查和对申请文件的审慎核查,做出如下承诺: (一)本保荐机构已按照法律、行政法规和中国证监会的规定,对发行人及其实际控制人进行了尽职调查、审慎核查,同意推荐发行人证券发行上市,并据此出具本发行保荐书; (二)有充分理由确信发行人符合法律法规及中国证监会有关证券发行并上市的相关规定; (三)有充分理由确信发行人申请文件和信息披露资料不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏; (四)有充分理由确信发行人及其董事在申请文件和信息披露资料中表达意见的依据充分合理; (五)有充分理由确信申请文件和信息披露资料与其他证券服务机构发表的意见不存在实质性差异; (六)保荐代表人及项目组其他成员已勤勉尽责,对发行人申请文件和信息披露资料进行了尽职调查、审慎核查; (七)发行保荐书与履行保荐职责有关的其他文件不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏; (八)对发行人提供的专业服务和出具的专业意见符合法律、行政法规、中国证监会的规定和行业规范; (九)自愿接受中国证监会依照《保荐管理办法》采取的监管措施。 第三节 对本次证券发行的推荐意见 一、本保荐机构对本次证券发行上市的保荐结论 根据《公司法》、《证券法》、《创业板首发办法》、《保荐管理办法》等法律、法规之规定,国金证券经过审慎的尽职调查和对申请文件的核查,并与发行人、发行人律师及发行人会计师经过充分沟通后,认为米奥会展已符合首次公开发行股票并在创业板上市的主体资格及实质条件;申请文件已达到有关法律、法规的要求,未发现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。国金证券愿意向中国证监会保荐米奥会展首次公开发行股票并在创业板上市项目,并承担保荐机构的相应责任。 二、本次证券发行的决策程序符合《公司法》及中国证监会的相关规定 本次发行相关议案经米奥会展第三届董事会第九次会议和 2017 年第三次临时股东大会审议通过,并经第三届董事会会第十六次会议、2018 年第一临时股东大会及第四届董事会第一次会议、2019 年第三次临时股东大会审议延长有效期,符合《公司法》、《证券法》及中国证监会规定的决策程序。 三、本次证券发行符合《证券法》规定的发行条件 (一)发行人已聘请本保荐机构担任本次发行上市的保荐人,符合《证券法》第十一条及第四十九条的规定。 (二)发行人具备健全且运行良好的组织机构 发行人自成立以来,股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书、审计委员会、薪酬与考核委员会、战略委员会、提名委员会等制度逐步建立健全,已建立比较科学规范的法人治理结构。 根据发行人《公司章程》、《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》、《监事会议事规则》、《独立董事工作制度》、《董事会秘书工作制度》、《募集资金管理制度》、《对外投资管理制度》、《对外担保管理制度》、《关联交易公允决策制度》和 其他内部控制制度及本保荐机构的适当核查,通过不断完善,发行人已建立起符合《公司法》、《证券法》等相关法律法规要求的公司治理结构。发行人已依法建立了股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书等公司治理体系。发行人目前有七名董事,其中三名为发行人聘任的独立董事;董事会下设四个专门委员会即:战略委员会、薪酬与考核委员会、提名委员会、审计委员会。发行人设三名监事,其中二名是由股东代表选任的监事,一名是由职工代表选任的监事。 根据本保荐机构的核查以及发行人的说明、发行人审计机构天健会计师出具的天健审〔2017〕7929 号《内部控制鉴证报告》、天健审〔2018〕1099 号《内部控制鉴证报告》、天健审〔2018〕7739 号《内部控制鉴证报告》、天健审〔2019〕259 号《内部控制鉴证报告》、天健审〔2019〕8459 号《内部控制鉴证报告》、发行人律师出具的《法律意见书》、《补充法律意见书一》、《补充法律意见书二》、《补充法律意见书三》、《补充法律意见书四》、《补充法律意见书五》、《补充法律意见书六》、《补充法律意见书七》及《律师工作报告》,发行人设立以来,股东大会、董事会、监事会能够依法召开,规范运作;股东大会、董事会、监事会决议能够得到有效执行;重大决策制度的制定和变更符合法定程序。 发行人具有健全且运行良好的组织机构,符合《证券法》第十三条第一款第(一)项的规定。 (三)发行人具有持续盈利能力,财务状况良好 根据发行人的说明、发行人审计机构天健会计师出具的天健审〔2019〕8458号《审计报告》,发行人专业从事会展项目的策划发起、组织承办、推广及运营服务。报告期内,发行人营业收入分别为 33,286.01 万元、42,101.05 万元、43,667.35万元、16,878.29 万元;利润总额分别为 4,911.69 万元、6,995.07 万元、8,817.16万元和 2,037.53 万元;净利润(按归属于公司普通股股东的净利润计算,并以扣除非经常性损益前后孰低计算)分别为 3,516.97 万元、5,248.89 万元、6,217.80 万元和 1,623.20 万元,发行人具有良好的盈利能力。截至 2019 年 6 月 30 日,发 行人资产负债率(母公司)为 34.81%,流动比率 4.66 倍,速动比率 4.05 倍,发 行人具有良好的偿债能力。 发行人具有持续盈利能力,财务状况良好,符合《证券法》第十三条第一款 第(二)项的规定。 (四)发行人最近三年财务会计文件无虚假记载,无其他重大违法行为 根据发行人的说明、发行人审计机构天健会计师出具的天健审〔2019〕8458号《审计报告》、天健审〔2019〕8459 号《内部控制鉴证报告》及本保荐机构的核查,发行人最近三年财务会计文件无虚假记载,无其他重大违法行为,符合《证券法》第十三条第一款第(三)项和第五十条第一款第(四)项的规定。 (五)发行人股本总额不少于三千万元,公开发行的股份达到股份总数的百分之二十五以上 发行人截至本发行保荐书签署日股本总额为 7,512.30 元,不少于三千万元,本次公开发行股票数量不超过 2,504.10 万股,占本次发行后发行人总股本的比例不低于 25%。符合《证券法》第五十条第一款第(二)项和第(三)项的规定。 四、本次证券发行符合《创业板首发办法》的有关规定 1、本保荐机构查阅了发行人的工商档案,确认发行人于 2010 年 6 月 30 日 成立,设立时即为股份有限公司。截至本发行保荐书签署日仍然依法存续,发行人持续经营时间超过三年,符合《创业板首发办法》第十一条第一项的规定。 2、根据天健会计师出具的《审计报告》:报告期内,发行人净利润分别为 3,516.97 万元、5,248.89 万元、6,217.80 万元和 1,623.20 万元,前述净利润按归 属于公司普通股股东的净利润计算,并以扣除非经常性损益前后孰低者为计算依据。发行人最近两年连续盈利,最近两年净利润累计不少于 1,000 万元。符合《创业板首发办法》第十一条第二项的规定。 3、根据天健会计师出具的《审计报告》,发行人截至 2019 年 6 月 30 日的归 属于母公司所有者权益为 24,902.55 万元,不少于 2,000 万元,且最近一期期末不存在未弥补亏损。符合《创业板首发办法》第十一条第三项的规定。 4、发行人本次发行前的股本总额为 7,512.30 万元,超过 3,000 万元。符合 《创业板首发办法》第十一条第四项的规定。 5、本保荐机构调阅了发行人的工商档案,并查阅了发行人历次变更注册资本的验资报告,确认发行人股东历次出资均已足额缴纳。查阅了相关财产交接文 件和相关资产权属证明,发行人主要资产权属清晰,不存在重大权属纠纷。符合《创业板首发办法》第十二条的规定。 6、本保荐机构查阅了发行人现行有效的《公司章程》,查阅了所属行业相关法律法规和国家产业政策,访谈了发行人高级管理人员,查阅了发行人经营所需的各项政府许可、权利证书或批复文件等,实地查看了发行人经营场所,确认发行人的经营范围为:许可经营项目:无;一般经营项目:服务:承办会展,展览展示设计,国内广告设计、制作、代理,室内装饰设计,企业形象策划,企业营销策划,经济信息咨询(除商品中介),礼仪服务,婚庆服务,摄影,工艺礼品设计,服装设计,货物进出口(法律、行政法规禁止的项目除外,法律、行政法规限制的项目取得许可证后方可经营);成年人的非证书劳动职业技能培训(涉及前置审批项目除外);批发、零售:工艺美术品服装;其他无需报经审批的一切合法项目。发行人主要经营一种业务,其生产经营活动符合法律、行政法规和公司章程的规定,符合国家产业政策及环境保护政策。符合《创业板首发办法》第十三条的规定。 7、本保荐机构查阅了发行人公司章程、历次董事会、股东大会(股东会)决议和记录,查阅了工商登记文件,查阅了发行人财务报告,访谈了发行人高级管理人员,对发行人最近两年内主营业务和董事、高级管理人员及实际控制人变化情况进行确认如下: (1)发行人专业从事会展项目的策划发起、组织承办、推广及运营服务。最近两年内发行人主营业务未发生重大变化。 (2)发行人的董事、高级管理人员最近两年内未发生重大变化。发行人最近两年董事、高级管理人员变化情况如下: ①董事变动情况 2017 年 3 月 10 日,发行人召开 2017 年第一次临时股东大会聘任马玲为发 行人董事。钮建国因个人工作原因不再担任发行人董事职务。钮建国为发行人股东太仓长三角的派驻董事,不参与发行人的日常经营管理,其卸任不会对发行人经营管理造成重大影响。 2019 年 6 月 28 日,发行人召开临时股东大会,审议通过董事会换届选举议 案,原有董事继续任职,任期延长至 2022 年 6 月 27 日。 ②高级管理人员变动情况 最近两年,发行人高级管理人员未发生变动。 (3)发行人最近两年内实际控制人均为潘建军、方欢胜、姚宗宪,没有发生变更。 符合《创业板首发办法》第十四条的规定。 8、本保荐机构查阅了工商登记文件,访谈了发行人高级管理人员,取得了发行人主要股东的声明文件,确认发行人的股权清晰,实际控制人所持发行人的股份不存在重大权属纠纷。符合《创业板首发办法》第十五条的规定。 9、本保荐机构查阅了发行人股东大会、董事会、监事会议事规则、历次“三会”会议通知、会议决议、会议纪要等文件,发行人已具有完善的公司治理结构,依法建立健全股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度,审计委员会、薪酬与考核委员会、战略委员会、提名委员会工作细则,相关机构和人员能够依法履行职责。发行人建立健全了股东投票计票制度等,切实保障投资者依法行使收益权、知情权、参与权、监督权、求偿权等股东权利。符合《创业板首发办法》第十六条的规定。 10、本保荐机构查阅了发行人相关财务管理制度,确认发行人会计基础工作规范;天健会计师出具了标准无保留意见的《审计报告》,确认发行人财务报表的编制符合企业会计准则和相关信息披露规则的规定,在所有重大方面公允地反映了发行人的财务状况、经营成果和现金流量。符合《创业板首发办法》第十七条的规定。 11、本保荐机构查阅了发行人的内部控制制度,访谈了发行人董事、监事、高级管理人员,与会计师进行沟通,确认发行人内部控制在所有重大方面是有效的。天健会计师出具了无保留结论的《内部控制鉴证报告》。发行人内部控制制度健全且被有效执行,能够合理保证发行人运行效率、合法合规和财务报告的可靠性。符合《创业板首发办法》第十八条的规定。 12、本保荐机构查阅了证监会、证券交易所的公告,访谈了发行人董事、监事和高级管理人员等相关人员,并取得了声明文件,确认发行人的董事、监事和高级管理人员忠实、勤勉,具备法律、行政法规和规章规定的资格,且不存在下列情形: ① 被中国证监会采取证券市场禁入措施尚在禁入期的; ② 最近三年内受到中国证监会行政处罚,或者最近一年内受到证券交易所公开谴责的; ③ 因涉嫌犯罪被司法机关立案侦查或者涉嫌违法违规被中国证监会立案调查,尚未有明确结论意见的。 符合《创业板首发办法》第十九条的规定。 13、根据工商、税务、质监、环保等政府部门出具的证明文件、相关承诺函和本保荐机构的适当核查,确认: ①发行人无控股股东,发行人及其实际控制人最近三年内不存在损害投资者合法权益和社会公共利益的重大违法行为。 ②发行人无控股股东,发行人及其实际控制人最近三年内不存在未经法定机关核准,擅自公开或者变相公开发行证券,或者有关违法行为虽然发生在三年前,但目前仍处于持续状态的情形。 符合《创业板首发办法》第二十条的规定。 综上所述,本保荐机构认为发行人符合《创业板首发办法》规定的发行条件。 五、保荐机构及发行人有偿聘请第三方情况 (一)保荐机构有偿聘请第三方提供服务情况 1、本保荐机构针对首次公开发行股票并上市项目聘请了厦门天健咨询有限公司(以下简称“天健咨询”)进行现场核查和申报材料及相关文件的复核工作。 (1)聘请原因 为加强首发上市项目的质量控制,通过多道防线识别财务舞弊,防控项目风 险,保荐分公司与天健咨询签署《咨询服务协议》,聘请天健咨询对国金证券保荐的首发上市项目进行现场核查和申报材料及相关文件的复核工作。 天健咨询的工作内容为:根据会计、审计、证券信息披露等方面的相关法律法规要求,对首发上市项目的招股说明书、申报期财务报告等相关文件进行复核,并出具复核意见。 (2)基础咨询费用 保荐分公司按每个项目人民币捌万元整(含 6%增值税)的价格作为天健咨询的基础咨询费用。保荐分公司于每半年度结束后,根据该半年度内天健咨询完成复核的项目数量与其进行结算,并于每半年度结束后一个月内以自有资金通过银行转账方式一次性支付。天健咨询因履行《咨询服务协议》而发生的差旅费用由保荐分公司实报实销。 (3)项目评价奖励 每个项目结束后,保荐分公司对天健咨询的服务表现进行综合评价,并根据综合评价结果对天健咨询予以奖励,奖励幅度为基础咨询费用的 0-50%。该奖励由保荐分公司于每半年度结束后一个月内以自有资金通过银行转账方式一次性支付。 (4)天健咨询截至本发行保荐书出具日的基本信息 天健咨询成立于 2002 年 2 月;统一社会信用代码:925; 公司类型为有限责任公司(自然人投资或控股);住所为厦门火炬高新区软件园 创新大厦 A 区 14 楼 a 单元 03 室;控股股东、实际控制人和法定代表人均为徐 珊;注册资本为人民币 437.55 万元;经营范围为企业管理咨询、财务咨询、税务咨询、市场信息咨询(不含证券、期货等须许可的金融、咨询项目);计算机软件开发。 2、本保荐机构不存在专门针对本项目聘请第三方的行为。除聘请天健咨询为本项目的申报材料及相关文件提供复核服务外,本保荐机构不存在未披露的与本项目相关的聘请第三方的行为。 (二)发行人有偿聘请第三方提供服务情况 经核查,发行人除依法有偿聘请律师事务所、会计师事务所之外,不存在直接或间接有偿聘请其他第三方的情况。 六、发行人存在的主要问题和风险 (一)境外办展地政治经济风险 公司业务收入主要来自的境外展会业务,报告期内,公司境外展会业务收入占比分别为 98.35%、98.63%、98.61%和 98.79%。报告期内,公司境外自办展已在 13 个国家举办,均为“一带一路”及金砖市场贸易节点国。尽管公司在这些国家具有多年自办展办展或代理展代理经验,对办展国家及周边区域的政治、贸易稳定性有充分了解,但仍然存在由于政治环境变动、经济政策调整、汇率波动、动乱及战争等突发性因素导致境外会展无法按期举办或者会展规模下降的风险。同时,公司已支付的办展成本可能因此无法收回。另外,地区性的经济周期和全球性经济波动等系统性风险因素也会影响办展国家的经济发展及贸易活动,对公司开展境外办展业务可能产生不利影响,进而影响公司整体经营业绩。 (二)境外自办展办展区域扩张带来的业绩波动风险 经过多年发展公司自办展已初步完成“一带一路”重要贸易节点布局,报告 期内,公司境外自办展由 2016 年度的 9 个扩张至 12 个,境外自办展收入规模由 2016 年度的 28,073.72 万元增加至 2018 年度的 39,238.51 万元;2019 年 1-6 月, 公司共举办 4 场境外自办展,实现收入 14,287.85 万元,相比 2018 年 1-6 月增长 4.63%。预计未来三年内公司境外自办展业务布局将基本覆盖 “一带一路”主要贸易节点国。新区域展会的开发需要公司投入项目开发、宣传推广等办展成本,同时新展会存在一定时间的培育期,培育期内客户群体尚未稳定、展会影响力相对较小,因而可能存在招展不达预期,导致无法收回成本或收益相对较低,进而影响公司毛利率水平及经营业绩。 (三)汇率波动的风险 公司主营“一带一路”境外办展业务,以人民币兑换美元、欧元或当地货币与境外供应商进行结算展馆租赁成本、宣传推广成本、运营成本、地接成本等办 展成本。因此,外币汇率波动直接影响公司营业成本。具体表现为:如采购项目以美元进行结算,在结算价格不变的情况下,若人民币贬值,公司采购成本随之上升;如采购项目以欧元或当地货币进行结算的,在结算价格不变及美元兑人民币汇率稳定的情况下,欧元或当地货币兑美元的波动也将影响公司采购成本的波动。汇率波动将给公司经营业绩带来一定的影响。 (四)境外优质场馆供应风险 报告期内,公司境外自办展场馆租赁面积分别为13.35万平方米、18.09万平方米、20.13万平方米和7.69万平方米。展览场馆是会展项目开办的载体,在指定期间获得优质展馆排期对于会展项目的成功运营至关重要。尽管公司与各办展地的展馆方保持了长期稳定的合作关系,公司自办展以来未发生因无法租赁到场馆而影响办展的情形,但未来随着公司举办的境外自办展大多为规模较大的贸易展会,对于展馆的地理位置、设施、周边环境具有一定的要求。随着目标国家的经济持续发展,当地会展经济将进一步繁荣,会有更多的国际会展公司进入和本地会展公司涌现,因而存在境外会展项目所需的优质场馆无法获得指定期间排期的风险,从而影响会展项目的正常运营。 (五)宣传推广效果不佳的风险 公司投入宣传推广成本是为提升公司展会影响力、吸引高质量买家观展、进而提高参展商的参展效益,是公司主要成本之一。报告期内,公司宣传推广成本 分别为 6,154.34 万元、8,166.94 万元、7,766.62 万元和 2,864.59 万元,分别占同 期营业成本的 30.97%、32.32%、31.81%和 30.99%。尽管公司已积累了一定宣传推广经验,宣传推广预算、计划、实施等流程相对完善,但仍可能存在因宣传推广投放方式或渠道不佳、办展地及周边国家出现政治、经济动荡等不利因素导致未能有效吸引观展观众或所吸引观展观众质量不高等宣传推广效果不佳的情形;此外,对于新开拓国家,存在因公司对当地市场的了解不深、议价能力不强等情形,导致耗费大量宣传推广成本而收益不佳的风险。 (六)客户变动较大的风险 公司境外自办展面向纺织、家居、五金等多个行业,参展客户行业相对分散且主要为出口型中小制造企业,同时公司展会面向的是“一带一路”新兴市场, 参展商主要目的是考察市场、试探性开发市场及寻求市场机会,这些特征导致公司客户数量多、单一客户交易金额小及变动较大。报告期内,公司客户数量分别为2,763家、2,993家、2,977家和1,564家,其中2018年相比2016、2017年新增客户2,161家,2019年1-6月相比2016-2018年新增客户858家,客户变动较大,符合行业特征。此外,公司需要提高展会知名度及参展效果体验、组建较强的销售团队、丰富销售渠道以吸引新的客户。尽管国内有较为庞大的外贸型企业基数,参加境外展会又是出口企业获取订单的重要方式,公司主要展会已在“一带一路”市场形成了一定的知名度和影响力。但未来公司如不能有效维持及提升展会影响力、提升展商参展效率及新客户的开发力度等,公司将面临因客户变动较大而带来的不利影响。 (七)产业政策变化风险 发行人报告期内收入主要来自境外自办展会。境外参展是中小企业“走出去”重要路径,中央及地方政府通过外经贸发展专项资金等形式为中小企业开拓国际市场的各种活动给予支持,包括对中小企业境外参展给予一定的参展补贴。 鼓励本国企业拓展国际市场并给予参展补贴是美国、欧盟、日本、中国香港等地区长期的政策措施,属于国际惯例。我国自 2001 年加入 WTO 以来出台相关扶持政策已连续近二十年。尽管政府支持中小企业境外参展政策具有长期、稳定的特点,但不排除未来因不可预见因素导致补贴政策的临时性调整,影响中小企业获得参展补贴,境外参展成本有所增加,间接对本公司的自办展会销售及经营业绩造成不利影响。 (八)成长性风险 发行人在未来发展过程中将面临成长性风险。保荐机构出具的《关于浙江米奥兰特商务会展股份有限公司成长性的专项意见》系基于对发行人生产经营的内外部环境审慎核查后,通过分析发行人的历史成长性、现有发展基础及未来发展规划作出的判断,其结论并非对发行人股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或保证。发行人未来的成长受宏观经济环境、行业状况、业务模式、营销能力等因素综合影响。若上述因素出现不利变化,将可能导致公司盈利能力出现波动,从而无法顺利实现预期的成长性。 七、发行人的发展前景 全球性会展为广大参展商提供了一个将商品和服务推销给大规模潜在客户群体的平台,促进参展商和潜在客户进行交流沟通及商业合作,从而成为国际贸易的重要营销渠道。随着经济全球化的趋势深入发展,全球会展服务行业呈平稳发展的态势。根据《中国展览经济发展报告 2018》,全球展览业 2018 年营业额达到 355.2 亿美元。 近年来,发行人依靠自身的技术优势及市场先发优势,企业规模和经营收入不断增加,在保持行业领先地位的同时形成了发行人自身的竞争优势。未来,发行人将进一步抓住行业发展机遇,增强发行人综合竞争实力。募投项目实施后,发行人业务规模将进一步扩大,信息化程度进一步提升,销售实力进一步增强,随着发行人上市后融资渠道的进一步多样化,发行人融资渠道单一的竞争劣势将得到有效缓解,预计在未来一定期间内,发行人主要经营模式及盈利能力将保持较高的稳定性。 本保荐机构认为,发行人主营业务突出,内部管理和运作规范,盈利能力较强,具有较强的竞争实力,发展前景较好。本次募集资金投资项目符合国家产业政策,体现发行人优化产业结构、深化主业的发展战略,有助于发行人进一步扩大生产规模、提高技术研发水平和产品质量,巩固和提升市场地位和核心竞争力,促进发行人持续健康发展。 八、保荐机构根据《关于首次公开发行股票并上市公司招股说明书财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况信息披露指引》(证监会公告[2013]45 号)对发行人财务报告审计截止日后主要经营状况的核查情况及结论 发行人的财务报告审计截止日为 2019 年 6 月 30 日,截至本发行保荐书签署 日,保荐机构认为财务报告审计日后,发行人在经营模式、经营环境、采购销售情况、税收政策以及其他可能影响投资者判断的重大事项等方面均不存在重大变化。 九、保荐机构根据《发行监管问答—关于与发行监管工作相关的私募投资基金备案问题的解答》要求进行的核查情况 《私募投资基金监督管理暂行办法》(中国证监会第 105 号令)第二条规定:“本办法所称私募投资基金(以下简称私募基金),是指在中华人民共和国境内,以非公开方式向投资者募集资金设立的投资基金。私募基金财产的投资包括买卖股票、股权、债券、期货、期权、基金份额及投资合同约定的其他投资标的。非公开募集资金,以进行投资活动为目的设立的公司或者合伙企业,资产由基金管理人或者普通合伙人管理的,其登记备案、资金募集和投资运作适用本办法”。 截至本发行保荐书签署日,发行人股权结构中存在私募基金如下: 股东名称 持股数量(股) 太仓长三角股权投资中心(有限合伙) 3,621,000 根据股东提供的私募投资基金备案证明、私募基金管理人登记证书及在中国证券投资基金业协会的检索结果,发行人在册法人股东的私募基金备案情况如下: 基金名称 基金管理人 基金备案编号 管理人登记证书编号 太仓长三角股权投资中心 太仓博纳世资产管 SD6182 P1001622 (有限合伙) 理有限公司 经核查,本保荐机构认为:发行人股东中,太仓长三角股权投资中心(有限合伙)为私募投资基金,已按相关法律法规的要求在中国证券投资基金业协会进行备案,其基金管理人也已按照相关要求在中国证券投资基金业协会进行登记。 (以下无正文) (本页无正文,为《国金证券股份有限公司关于浙江米奥兰特商务会展股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市之发行保荐书》之签署页) 项 目 协 办 人: 年 月 日 钟科 保 荐 代 表 人: 年 月 日 江岚 年 月 日 金炜 内 核 负 责 人: 年 月 日 廖卫平 保荐业务负责人: 年 月 日 姜文国 保荐机构总经理: 年 月 日 金鹏 保荐机构董事长: (法定代表人) 年 月 日 冉云 保 荐 机 构(公章): 国金证券股份有限公司 年 月 日 国金证券股份有限公司关于 浙江米奥兰特商务会展股份有限公司 成长性的专项意见 中国证券监督管理委员会: 国金证券股份有限公司(以下简称“国金证券”或“保荐机构”)作为浙江米奥兰特商务会展股份有限公司(以下简称“米奥会展”或“发行人”)首次公开发行股票并在创业板上市的保荐机构,根据《首次公开发行股票并在创业板上市管理办法》(证监会令第 142 号)的规定和《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第 29 号——首次公开发行股票并在创业板上市申请文件》的要求,对米奥会展的成长性和自主创新能力进行了尽职调查和审慎判断,发表专项意见如下: 一、发行人主营业务情况 公司专业从事会展项目的策划发起、组织承办、推广及运营服务。打造以“自主产权、自主品牌、自主运营”的会展为载体,引领中国中小企业开拓“一带一路”市场的会展服务平台。 公司主营在“一带一路”地区主办自主品牌的中国商品展览会,针对境内有“走出去”需求的“中国制造企业”提供集产品展示、贸易洽谈为一体的境外市场拓展机会,降低开拓国际市场的门槛,提升市场开拓的效率。展会是出口型企 业获取境外订单的最主要的途径,2014 年至 2019 年 6 月发行人累计为一万多家 “中国制造企业”提供境外展览服务。 公司搭建的“自主产权、自主品牌、自主运营”展览平台已基本覆盖“一带一路”重要贸易节点国及“金砖国家”。报告期内,公司在包括:欧亚大陆的土耳其、中东欧的波兰、非洲北部的埃及、非洲南部的南非、非洲西部的尼日利亚、非洲东部的肯尼亚、近东地区的约旦、中东地区伊朗、北美地区的墨西哥、南美地区的巴西、中亚地区的哈萨克斯坦、南亚地区的印度、西亚(或中东)地区的 阿联酋等 13 个国家办展,其中 9 个国家 14 个境外自办展项目获得国际展览组织 (UFI)的认证。2018 年度公司境外自办展规模达 20.13 万平方米(场馆租赁面积),参展企业家次达 5,316 家,经过多年的发展发行人主办的展会在“一带一路”国家已经形成广泛的影响力,是“一带一路”市场买家采购中国商品的重要贸易平台。 按照承办展览的业务类型,公司的会展业务可以分为境外自办展、境内自办展以及境外代理展,境外自办展为报告期内公司的主要收入及利润来源。公司境外自办展细分为 Homelife 及 Machinex 两个主题的系列展,未来将进一步细分成 为多个行业主题展。此外,公司的“China Homelife 247” 展会外贸 O2O 撮合 平台已初步建成,利用互联网技术实现展览线下核心数据的在线化,将线下展览入口和线上展会的互联网入口合并,实现线上线下展会数据贯通、互动,初步实现 O2O 的互联网展览创新模式,实现通过互联网技术为传统展览赋能、提效,特别是将原有线下展览的撮合核心功能在精准、效率上提升数倍。随着线下线上协同效应的逐步显现,未来将成为公司收入的又一个新的增长点。因此,公司自办展业务一边按照展览发展规律纵向不断“主题细化发展”;一边深化创新与服务横向“新业态发展”形成并列双向发展。 根据中国会展经济研究会出版的《中国展览数据统计报告》,2014-2018 年公司的境外自办展的办展面积为国内出境展览行业第一,品牌效应和规模优势明显。 二、发行人报告期成长性表现 (一)经营业绩持续增长 报告期内,发行人主营业务收入分别为 33,286.01 万元、42,101.05 万元、 43,667.35 万元和 16,878.29 万元,净利润(按归属于公司普通股股东的净利润计算,并以扣除非经常性损益前后孰低计算)分别为 3,516.97 万元、5,248.89 万元、6,217.80 万元和 1,623.20 万元。 (二)资产规模逐年增长 报告期内,发行人总资产及净资产情况如下: 单位:万元 项目 2019 年 2018 年 2017 年 2016 年 6 月 30 日 12 月 31 日 12 月 31 日 12 月 31 日 总资产 31,426.15 29,289.14 28,356.67 27,422.40 归属于母公司所有者净资产 24,902.55 23,243.53 21,509.98 19,927.38 三、发行人成长因素分析 (一)全球会展行业规模较大且持续增长 会展业作为现代服务业的重要支柱之一,其全球市场的规模正在逐步扩大。全球性会展为广大参展商提供了一个将商品和服务推销给大规模潜在客户群体的平台,促进参展商和潜在客户进行交流及商业合作,从而成为国际贸易的重要营销渠道。随着经济全球化的趋势深入发展,全球会展服务行业呈平稳发展的态势。 (二)全球会展行业发展潜力来源于新兴市场国家 目前,国际会展行业形成了以欧美国家为中心,辐射亚太、中南美、中东非的格局。欧洲会展经济在国际上整体实力最强,规模最大,德国、意大利、法国、英国都已经成为世界级的会展业大国。截至 2017 年 12 月,欧洲展览存量仍为世界第一,总面积约 15.6 百万平方米,占世界展馆总面积的 45%2,大多数行业顶级和世界大型展会在欧洲举办,其展出规模、参展商数量、国际参展商比例、观众人数、贸易效果及相关服务质量等均居世界领先地位。全球会展行业的分地区规模如下图: UFI 的统计报告及 Technavio 的行业研究报告均指出,近几年,欧美国家在 保持行业主导地位的同时,市场增速放缓,而亚太地区、中东非地区会展市场占比不断提升,国际会展产业出现了重心由发达国家向发展中国家转移的趋势。其原因在于,一方面随着国际会展行业的不断发展,众多国际知名的会展品牌纷纷进入亚太、中东非市场,通过行业细分、跨地域的协调、延伸以巩固自身地位; 2 国际展览业协会(UFI)《2017 年全球展览馆地图》2017 年 12 月 13 日,截至本专项意见签署日, 该数据无更新。 另一方面亚太、中东非地区经济的高速发展以及人民生活水平的日益提升,促使当地贸易需求增加,当地会展市场规模亦随之增长。 1、亚太、中东非地区市场规模占比不断提升 根据 Technavio 发布的研究报告显示,2013 年,亚太地区市场规模为 51.4 亿美元,2018 年将达到 73.3 亿美元,年复合增长率达 7.36%,年复合增长率居全球首位,较欧洲地区增长率高 67.65%、北美地区增长率高 56.60%。 2013 年中东非地区市场规模为 10.7 亿美元,2018 年将达到 15 亿美元,年 复合增长率 6.99%,年复合增长率仅次于亚太地区。中东非地区中,例如海湾阿拉伯国家合作委员会成员国的国家经济和人均收入正在高速增长,且国家财政政策的倾向和现代化进程的加快使得这个地区的展览中心正逐步增多。在政府对会展行业的鼓励下,中东非地区在会展行业的潜力正逐步积攒并显现。 2、中南美地区市场规模较小,尚待开发 2013 年中南美地区市场规模为 8 亿美元,2018 年将达到 10.5 亿美元,年复 合增长率 5.59%。 中南美地区会展行业市场的外部支持环境相比于其他几个地区显得较弱。经济的持续动荡成为了减少投资者信心的主要原因。尽管如此,由于巴西、墨西哥、智力、哥伦比亚等新兴市场国家的人民生活标准的提升,中南美地区的会展行业市场仍然保持一个较为稳健的增长趋势。这个地区的会展行业企业会有策略性地与欧美会展企业合作,共同促进这个地区的会展行业市场规模。 综上所述,报告期内,发行人境外会展业务涉及波兰、土耳其、巴西、南非、约旦、哈萨克斯坦、埃及、阿联酋、印度、墨西哥、伊朗等“一带一路”和金砖市场贸易节点国;从全球区域上来看,发行人业务覆盖了中东欧、非洲、中东、中南美等区域,由此可见,发行人“紧跟全球会展行业的发展趋势”和“响应国家‘一带一路’倡议”的业务布局将会成为发行人成长的利好因素。 (三)我国会展企业出国办展的趋势 随着我国外贸企业竞争优势增加、对外开放程度加深以及外贸稳增长调结构政策的落实,我国外贸交易将进一步增长,从而推动我国出国办展市场规模高速增长。 1、对外开放深入推进,为出国办展营造良好环境 我国对外开放进程深入推进,与各国之间贸易联系更加紧密,为中国外贸发展营造了良好的政治环境,促进我国对外贸易增长,从而带动我国企业出国参展、办展规模逐步提升。 首先,我国提出的“一带一路”合作倡议、国际产能和装备制造合作陆续进入实施阶段,“一带一路”沿线省市和展览业界积极支持国家战略,纷纷提出了更多的相关展会建议和设想,对外贸易与对外办展相互促进的局面正在形成。根据《中国国情国力》数据统计,“一带一路”沿线大多是新兴经济体和发展中国家,总人 口约 44 亿,约占全球总人数的 63%,经济总量约 21 万亿美元,约占全球经济总 量的 29%。这些国家普遍处于经济发展的上升期,与之开展互利合作的前景广阔;其次,我国积极发展多双边经贸关系,根据商务部投资促进事务局统计,截至 2018 年 7 月 26 日,我国已与 24 个国家和地区达成 16 个自贸协定,并正与 20 多个国家和地区进行自贸协定谈判或前期研究3。 2、政府大力促进境外出展业务,政策利好不断 为了充分发挥会展行业在促进中国对外贸易的推动作用,政府近年出台了一系列文件,把促进展览业改革发展和国家对外战略相结合。2015 年 2 月,国务院下发《加快培育外贸竞争新优势若干意见》,指出要加大中国品牌海外推介力 3参见 2018 年 7 月 26 日商务部例行记者会,网址 。 度,全面提升与“一带一路”沿线国家的经贸合作水平;与此同时,加快贸易促进平台建设,培育若干个国际知名度高、影响力大的国家级会展平台。2015 年 5月,国务院下发《进一步促进展览业改革发展的若干意见》,继续强调“加快‘走出去’步伐,大幅提升境外组展办展能力。在国际展览业中的话语权和影响力显著提升,培育一批具备国际竞争力的知名品牌展会。”相关文件的出台有利于境内展会企业在促进中国外贸发展发挥更为积极的作用,为境外办展行业长久发展提供了良好的环境。 3、我国企业竞争优势不断积累,推动出国办展市场规模增长 目前,我国企业在数量、技术、产业链、商业模式等方面不断积累优势,从而促进我国对外贸易增长,推动会展行业发展。在数量上,我国具备跨国化经营能力的企业群体日益壮大,并更加注重品牌建设,在国际市场上拓展市场;在技术方面,我国企业积极向高端产业、高附加值产品出口拓展,出口产品技术含量不断提高;在产业链方面,中西部地区外向型产业链日益完善,外贸发展能力持续增强;在商业模式上,市场采购贸易、外贸综合服务企业等外贸新型商业模式蓬勃发展。在以上因素的影响下,出国办展市场的潜在客户将逐步扩充。 4、国家战略催生新的出展项目 国家发改委、外交部、商务部联合下发的《推动共建丝绸之路经济带和 21世纪海上丝绸之路的愿景与行动》提出,要继续发挥中国-东盟博览会、中国-亚欧博览会、中国国际投资贸易洽谈会,以及中国-南亚博览会、中国-阿拉伯博览会、中国西部国际博览会、中国-俄罗斯博览会的作用。“一带一路”沿线省市和展览业界积极支持国家战略,纷纷提出了更多的相关展会建议和设想,全国范围内将逐渐形成各有侧重、主题鲜明、特色突出的 “一带一路”对外交流合作平台格局,推动“一带一路”沿线国家建立更加紧密的经贸联系,“一带一路”国家的展会项目将进入高速发展期。 5、出国展览指标总体增长,展览与贸易形成互动 出国展览一直以来是国内企业走出去最为重要的贸易方式,出国展览规模与同期中国货物、服务等进出口情况息息相关,下图为出国展览项目数和商务部统计数据显示的出口数据对比情况: 2008-2017 年我国出口总值与出国展览项目数对比 数据来源:中国贸促会《中国展览经济发展报告》、商务部《中国对外贸易形势报告》、海关总署《全国进出口总值表(美元值)》 (四)国家产业政策的大力支持 1、行业主要产业政策 文件名称 发文单位 发布时间 主要内容 《国务院办公厅 指出“加快国际展会、电子商务、内外贸结合商 关于支持外贸稳 国务院 2014 年 品市场等贸易平台建设。鼓励企业在海外设立 定增长的若干意 5 月 批发展示中心、商品市场、专卖店等各类国际 见》 营销网络”。 开展贸促系统“大会展”建设,用三至五年的时 《关于进一步做 间,形成系统内横向联动、纵向提升、统一开 好贸促系统会展 贸促会 2014 年 放、协调有力的办会办展机制,集系统内外力 工作的意见》 9 月 量在境内外打造若干个具有平台作用、溢出效 应和国际影响力的品牌会展项目,形成规范有 效的办会办展模式。 《党政机关境内 中共中央办 党政机关应当加快转变职能,减少举办展会活 举办展会活动管 公厅、国务 2015 年 动,建立退出机制,注重展会活动的市场化、 理办法》( 中办发 院办公厅 专业化、国际化功能培育,切实发挥市场在展 [2015]33 号) 览业资源配置中的决定性作用。各级党政机关 原则上不再举办新的展会活动。 指出“支持企业赴境外参加服务贸易重点展会。 《国务院关于加 积极培育服务贸易交流合作平台,鼓励其他投 快发展服务贸易 国务院 2015 年 资贸易类展会增设服务贸易展区。积极与主要 的若干意见》 1 月 服务贸易合作伙伴和“一带一路”沿线国家签订 服务贸易合作协议,在双边框架下开展务实合 作。” 《国务院加快培 指出“加快贸易促进平台建设,培育若干个国际 育外贸竞争新优 国务院 2015 年 知名度高、影响力大的国家级会展平台”,并号 势若干意见》 2 月 召全面提升与“一带一路”沿线国家经贸合作水 平。 国务院首次全面系统地提出展览业发展的战略 《国务院关于进 目标和主要任务,并对进一步促进展览业改革 一步促进展览业 国务院 2015 年 发展作出全面部署,提出“加快‘走出去’步伐, 改革发展的若干 3 月 大幅提升境外组展办展能力。在国际展览业中 意见》 的话语权和影响力显著提升,培育一批具备国 际竞争力的知名品牌展会。” 《推动共建丝绸 继续发挥沿线各国区域、次区域相关国际论坛、 之路经济带和 发改委、外 年 展会以及博鳌亚洲论坛、中国—东盟博览会、 21 交部、商务 2015 中国—亚欧博览会等平台的建设性作用。支持 世纪海上丝绸之 部 3 月 办好丝绸之路(敦煌)国际文化博览会、丝绸 路的愿景与行动》 之路国际电影节和图书展。 指出“鼓励建设商务公共服务云平台,为中小微 企业提供商业基础技术应用服务”、“鼓励应用互 《国务院办公厅 联网技术实现国内国外两个市场无缝对接,推 关于推进线上线 年 进国内资本、技术、设备、产能与国际资源、 下互动加快商贸 国务院 2015 需求合理适配,重点围绕“一带一路”战略及开展 流通创新发展转 9 月 国际产能和装备制造合作,构建国内外一体化 型升级的意见》 市场”。在此指导下,会展行业将更多建设网络 平台,为参展企业提供更多服务,促进国际贸易 发展。 《国务院关于第 二批取消 152 项中 年 切实做好取消省级商务主管部门负责的境内举 央指定地方实施 国务院 2016 办对外经济技术展览会办展项目审批后续衔接 行政审批事项的 3 月 工作,加强展览业事后监管,优化政府职能。 决定》 支持中小企业参加国内外展览展销活动。创新 《两部门关于开 中国国际中小企业博览会办展机制,推进国际 展支持中小企业 工业和信息 年 化、市场化、专业化改革,重点邀请沿线国家 参与“一带一路”建 化部、贸促 2017 共同主办,并设立“一带一路”展区,继续为中小 设专项行动的通 会 7 月 企业参展提供支持。支持各地中小企业主管部 知》 门与中国贸促会分支机构合作开展专门面向沿 线国家中小企业的展览活动,帮助中小企业特 别是“专精特新”中小企业展示产品和服务,为中 小企业搭建展示、交易、合作、交流的平台。 构建外贸可持续发展新机制。支持市场采购贸 《国务院批转国 易、外贸综合服务企业发展,积极培育外贸发 家发展改革委关 年 展新动能,推进服务贸易创新发展试点,设立 于 2017 年深化经 国务院 2017 服务贸易创新发展引导基金。鼓励扩大出口信 济体制改革重点 7 月 用保险覆盖面,不断优化费率。推广国际贸易“单 工作意见的通知》 一窗口”,实现全国通关一体化和通关作业无纸 化。 深化服务贸易创新发展,重点在管理体制、开 《国务院关于同 放路径、促进机制、政策体系、监管制度、发 意深化服务贸易 国务院 2018 年 6 展模式等方面先行先试,为全国服务贸易创新 创新发展试点的 月 发展探索路径。对会展等进出境展品、艺术品 批复》 等特殊物品在有效监管的前提下优化服务,完 善邮递、跨境电子商务通关服务。 2、国家鼓励境外参展的主要扶持政策 文件名称 发文单位 发布年份 主要内容 《关于印发

  (现商务 2000 年 明确规定,明确中央财政安排的市场开拓资金 的通知》(财企 部) 分为中央使用和地方使用两部分,市场开拓资 [2000]467 号) 金主要用于支持企业举办或参加境外展会等开 《中小企业国际市 财政部和 拓国际市场的活动,并要求提出企业项目申请 场开拓资金管理办 外经贸部 的中小企业需满足“上年度海关统计出口额在 法实施细则(暂行)》 (现商务 2001 年 1,500 万美元以下”的条件。 (外经贸计财发 部) [2001]270 号) 降低了可申请企业的标准,将申请企业项目的 《中小企业国际市 中小企业由原来的“上年度海关统计出口额 场开拓资金管理办 财政部和 2010 年 1,500 万美元以下”调整为“上年度海关统计进出 法》(财企[2010]87 商务部 口额 4,500 万美元以下”,并取消了团体项目申 号) 请的企业数量要求,原财企[2000]467 号文及外 经贸计财发[2001]270 号文同时废止。 在清理和整合外经贸部相关资金政策的基础 上,进一步加强和规范外经贸发展专项资金管 理,其中外经贸发展专项资金主要用于“完善贸 易投资合作促进、公共商务信息等服务体系, 《关于印发

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  简介描述:米奥兰特:国金证券股份有限公司关于公司首次公开发行股票并在创业板上市之发行保荐书 国金证券股份有限公司 关于 浙江米奥兰特商务会展股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市 之 发行保荐书 保荐人(主承销商) (成都市青羊区东城根上街 95 号) 二...
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